Дом и недвижимость · 3 мин
Аренда против покупки — самая морализированная арифметика в личных финансах: с одной стороны «выбрасываешь деньги на аренду», с другой — «квартира-кормушка». Этот инструмент заменяет фольклор помесячной симуляцией: покупатель гасит ипотеку, платит за владение и получает рост цены; арендатор инвестирует первый взнос и каждую месячную разницу. На горизонте — две цифры собственного капитала. Побеждает большая.
Точно такого же — где вы реально жили бы вместо покупки.
Налоги на переход права, юристы, оценка — потрачено в первый день.
Агент и юристы на обратном пути.
Счёт владельца, который не приходит арендатору: ремонт, налог, страховка, фонд на крышу.
Что зарабатывает капитал арендатора.
Всё считается прямо в вашем браузере по мере ввода. Данные никуда не отправляются и не сохраняются, аккаунт не нужен.
Арендуйте и инвестируйте.
−$84,889
разница капиталов на горизонте 10 лет
| Покупатель | Арендатор | |
|---|---|---|
| Месячный отток, первый год | — | — |
| Капитал в жилье на горизонте | — | — |
| Инвестиционный портфель | — | — |
| Собственный капитал на горизонте | — | — |
| Если инвестиции приносят | Капитал покупателя | Капитал арендатора |
|---|---|---|
| — | — | — |
| — | — | — |
| — | — | — |
Дисциплина арендатора — самое смелое допущение модели: каждая месячная разница действительно инвестируется, десять лет подряд. Большинство её тратит — и тогда покупка выигрывает как принудительное сбережение, а не как инвестиция.
Транзакционные издержки делают короткие горизонты беспощадными: издержки покупки плюс продажи съедают большую часть роста цены за десятилетие. При уверенности меньше пяти лет симуляция почти всегда говорит: арендуй.
Своё жильё — это плечо, концентрация и место, где вы живёте, — три вещи, которые чистое сравнение сплющивает. Цифра решает про деньги; хотите ли вы арендодателя в своей жизни — вопрос другого стола.
Всё ниже симулируется помесячно из ваших вводных. Рост цены, рост аренды и доходность — допущения под вашим контролем; таблица сценариев в любом случае стрессует рынок на ±2 пункта.
покупатель: платит ипотеку + содержание; капитал = цена_t − остаток_t
выход: цена_n × (1 − издержки продажи) − остаток_n
арендатор: инвестирует (взнос + издержки) в день один,
затем (отток покупателя_t − аренда_t) каждый месяц под r
победитель: больший капитал на горизонте
Шкала показывает итоговое состояние покупателя против арендатора, паритет на отметке 1.0. Когда месячная разница уходит в минус — аренда переросла платёж по ипотеке — арендатор начинает тратить портфель, ровно как в жизни. Оба домохозяйства всё время живут в жилье одного качества; различаются только деньги.
Ограничения. Налоги не смоделированы — вычеты по процентам, налог на вменённую ренту и льготы по приросту капитала сильно различаются по странам и способны развернуть вердикт; приложите свой режим к таблице выше. Рефинансирование, переезд до горизонта и риск плеча на падающем рынке — за рамками чистого случая.